Анализ рынка от IC Markets | Технический анализ

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 17.11.2015 г.

Доллар опять растет перед выходом данных по потребительской инфляции в Штатах

Вчерашняя позитивная реакция фондовых рынков в Европе и США, а также сегодняшняя в Азии несмотря на теракты во Франции указывает на то, что инвесторы успокоились и не рассматривают их, как нечто сильно влияющее на рынки.

Поведение инвесторов по-прежнему определяет высокая вероятность повышения ставок Федрезервом на декабрьском заседании. Опубликованные слабоватые данные по розничным продажам в Штатах в прошлую пятницу не смогли изменить этих ожиданий. После снижения в начале ноября доходностей по американским долговым бумагам их рост в понедельник возобновился, что оказывает поддержку доллару.

Вышедшие в понедельник данные по потребительской инфляции в еврозоне хоть и оказались несколько лучше прогнозов, продемонстрировав рост в годовом значении на 0.1% против 0.0%, но в месячном выражении они оказались слабее, чем это было в сентябре. В октябре потребительская инфляция подросла на 0.1% против роста таковой в сентябре на 0.2%. Такие цифры вряд ли смогут сдержать ЕЦБ от намерений расширить стимулы.

После небольшого роста на прошлой неделе евро опять развернулся вниз против доллара США, а также остается под давлением и по отношению к иене и стерлингу. На евро оказывает влияние существующая полемика в ЕЦБ по мерам поддержки европейской экономики, что в выходные в очередной раз подтвердили слова члена ЕЦБ И. Мерша в опубликованном интервью в Les Echos. Также на него оказывает давление ожидание публикации протокола последнего заседания ЕЦБ в этот четверг. Рынки ждут новых деталей по стимулам.

Во вторник доллар растет против всех основных валют без исключений перед обнародованием данных по потребительской инфляции в Штатах. Предполагается, что индекс потребительских цен в октябре вырастет на 0.2% против снижения в сентябре на 0.2%, в годовом исчислении они подрастут на 0.1% против нулевого значения в 2014 году. Что касается базового индекса потребительских цен, то ожидается, что он останется без изменений, показывая темп повышения на 0.2% в октябре против такого же в сентябре.

Не секрет, что инвесторы внимательно следят за цифрами экономической статистики в США, поэтому, если сегодня данные по потребительской инфляции не окажутся хуже прогнозов, а может даже чуть лучше – это может оказать поддержку американскому доллару в свете ожиданий повышения ставок уже на декабрьском заседании ЦБ США.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 17.11.15 г.

EURUSD

Новостной фон:
Пара достигла уровня поддержки 1.0655 на волне усиления ожиданий новых стимулов от ЕЦБ, так как опубликованные в понедельник данные по потребительской инфляции в зоне евро показали отсутствие позитивных изменений.

Техническая картина:
Цена находится ниже уровня разворота PIVOT 1.0706. Объемы с перед открытием торгов в Европе резко упали. Momentum развернулся вниз.

Торговые рекомендации.
Пара может немного скорректироваться вверх, но, если цифры из США по потребительской инфляции окажутся на высоте, то можно ожидать при прорыве уровня поддержки 1.0650-55 дальнейшего ее падения уже к 1.0515.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта

КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 17.11.2015 г.

Доллар уверенно растет на торгах в Европе

Торги в Европе на рынках акций проходят на «зеленой» территории. Похоже, страхи, связанные с недавними терактами во Франции инвесторами преодолены. В лидерах роста британский FNSE 100 (+1.54%). Поддержку европейские акции получают на волне позитивной динамики в понедельник в Штатах и сегодня в Азии.
На валютном рынке доллар растет против основных валют без исключений. Сильнее всего он прибавляет против новозеландской валюты (+0.52%)
Индекс доллара отражающий динамику американской валюты против основных растет на 0.26% до 99.73 пункта.

Цены на сырую нефть в понедельник торгуются с повышением на фоне позитивной динамики на фондовых рынках мира. BRENT прибавляет 0.31% до 44.70 доллара за баррель. WTI растет на 0.04% до 41.76 доллара за баррель.

Пара EURUSD находится на уровне 1.0646 (-0.37%), GBPUSD - 1.5164 (-0.27%), USDJPY - 123.30 (+0.10%).

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 18.11.2015 г.

Сегодня в фокусе рынка публикация протокола заседания ФРС

Расхождение в монетарных политиках между ЕЦБ и ФРС опять явно проявляется, что, конечно же, негативно влияет на валютную пару евро/доллар.

Опубликованные во вторник данные экономической статистики показали, что в первой экономике еврозоны – в Германской на лицо продолжается торможение. Индекс текущих экономических условий от ZEW в ноябре упал с отметки в 55.2 пункта к 54.4 пункта, а для еврозоны этот показатель вышел также со снижением к 28.3 пункта против 30.1 пункта. И несмотря на то, что индекс экономических настроений в ФРГ сильно в ноябре вырос до 10.4 пункта с 1.9 это не может не вызывать опасение у ЕЦБ, а значит на волне явного торможения европейской экономики отягощенного практически нулевой инфляцией ему придет действовать в декабре, расширяя стимулирующие меры.

В тоже время обнародованные данные по потребительской инфляции в Штатах продемонстрировали продолжение ее плавного роста. Индекс потребительских цен в месячном и годовом выражениях вырос в октябре на 0.2%. Базовый индекс также прибавил 0.2%, что указывает на сохраняющуюся позитивную динамику, а значит, если ничего не произойдет экстраординарного в негативном смысле до заседания ФРС в декабре, решение повысить процентные ставки может быть принято. Это будет весомым условием для устремления пары евро/доллар к паритету уже в начале следующего года.

Сегодня все внимание рыночных игроков будет обращено к выходу протокола октябрьского заседания Федрезерва. Оценивая, как опубликованное коммюнике самого заседания в конце октября поддержало ожидание повышения ставок на декабрьском заседании ЦБ, можно предположить, что его содержание, если оно будет опять же находиться в русле решения заседания банка, окажет поддержку этим ожиданиям и, конечно же, американскому доллару. На этой волне единая валюта может упасть ниже отметки 1.0600 и устремиться к мартовскому минимуму 1.0460.

Хорошую поддержку американской валюте также могут оказать сильны данные со строительного сектора экономики США. Ожидается резкое повышение числа выданных на строительство разрешений в октябре до 1 150 000 против 1 105 000 в сентябре. Сам объем строительства новых домов в октябре, как предполагается, упадет до 1 160 000 против сентябрьского значения в 1 206 000, но это уже можно списать на сезонный фактор. Важными являются цифры по числу разрешений, которые указывают на то, что уже ближе к весне активность в строительном секторе американской экономики, а он является одной из его основы, заметно вырастет.

Помимо этих событий и данных из США внимание рынка будет также обращено к комментариям члена ФРС. Д. Локхарта. От него будут ожидать мнения по перспективам ставок уже после опубликованных цифр по потребительской инфляции.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 18.11.15 г.

EURUSD

Новостной фон:
Пара торгуется с небольшим повышением на волне ожидания позитивного для доллара содержания протокола октябрьского заседания ФРС. Цена находится ниже сильного уровня поддержки 1.0670 и может продолжить снижение.
Техническая картина:
Цена расположена ниже средней линии границ полос Боллинджера, ниже ЕМА 5 и ЕМА 13. RSI расположен над уровнем перепроданности и движется горизонтально. Стохастики также над этим уровнем и неинформативны. MACD расположен ниже нулевой линии и указывает на вероятность разворота вверх. Индикаторы не подтверждают друг друга.

Торговые рекомендации.
Продаем пару на позитивном для доллара содержании протокола ФРС с вероятной локальной целью 1.0500-15.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта

КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 18.11.2015 г.

Доллар консолидируется в ожидании публикации протокола ФРС

Торги в Европе на рынках акций проходят со снижением после роста в последнее время на воне расширения угроз новых терактов в мире. В лидерах снижения французский САС 40 (-0.62%).
На валютном рынке доллар торгуется неровно перед публикацией вечером октябрьского протокола ФРС. Сильнее всего он снижается против европейской валюты (+0.22%)
Индекс доллара отражающий динамику американской валюты против основных снижается на 0.16% до 99.56 пункта.

Цены на сырую нефть в среду растут на фоне прогноза снижения запасов нефти в США согласно данным статистики, которые будут опубликованы сегодня. BRENT прибавляет 1.26% до 44.12 доллара за баррель. WTI растет на 0.96% до 41.06 доллара за баррель.

Пара EURUSD находится на уровне 1.0664 (+0.22%), GBPUSD - 1.5201 (-0.08%), USDJPY - 123.30 (-0.11%).

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 19.11.2015 г.

Протокол заседания ФРС подтвердил курс на повышение ставок

Валютный рынок продолжает находиться в ожидании, скорее всего, самого важного события для мировых финансовых рынков в последнее время – повышения процентных ставок ЦБ США, которые были резко снижены в острую фазу мирового финансового кризиса 2008-09 гг.

Опубликованный в среду протокол октябрьского заседания ФРС продемонстрировал дальнейшее стремление ЦБ к нормализации денежно-кредитной политики. Он выявил, что в целом большинство голосующих членов выступает за это, но все еще есть и проявляющие осторожность. Главное, что вынес протокол, так это общее мнение ЦБ, что декабрь будет тем месяцем, когда можно повысить ключевую процентную ставку, если общие позитивные тенденции в американской экономике продолжатся.

На фоне обнародованного решения последнего заседания ФРС американский доллар сначала немного вырос, но потом последовала традиционная в таких ситуациях частичная фиксация прибыли, которая привела к его небольшому снижению. Такое поведение рынка ясно показывает реальность ожиданий повышения ставок в следующем месяце, которые выросли за последний неполный месяц почти в да раза судя по динамику фьючерсов на ставки ФРС. Если до октябрьского заседания ЦБ ожидание повышения ставок было с 38% вероятностью, то на этой неделе оно выросло более 70%.

Если рынок уже фактически считает, что ставки будут подняты и это заложено в ценах, то его будет интересовать темп будущего ужесточения денежной политики и уровень ставок. Если декабрьское повышение будет одноразовым с возможной пролонгацией в будущем, то это нанесет удар по американской валюте, так как заставит инвесторов фиксировать прибыль. Но, если на декабрьском заседании будут более позитивная оценка перспектив экономики США, а параметры будущих повышений ставок выше предыдущих, хоть не на много, то это придать доллару новый стимул к росту против основных валют и особенно против единой, так как в значительной степени разведет в разные стороны направления денежно-кредитных политик американского ЦБ и европейского. В этом случае уже весной можно будет ожидать достижения паритета в основной валютной паре.

Сегодня будут опубликованы цифры по заявкам на пособие по безработице, которые своими значениями ниже 300 000 будут поддерживать позитивный настрой в ожиданиях по ставкам. Также выйдет большой пакет экономической статистики от ФРБ Филадельфии. И, конечно, рынок будет внимательно следить за комментарием члена ФРС Д. Локхарта, мнение которого очень важно так как он является «центристом» и отражает реальную позицию наряду с Дж. Уильямсом американского ЦБ в вопросе по ставкам.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 19.11.15 г.

NZDUSD

Новостной фон:
Пара получила поддержку на волне публикации данных индекса закупочных цен производителей Новой Зеландии, которые резко выросли. Также она подросла после публикации протокола ФРС в котором проявляется осторожность в темпе грядущих повышений ставок.

Техническая картина:
Цена находится выше уровня разворота PIVOT 0.6463. Объемы с перед открытием торгов в Европе резко упали. Momentum разворачивается вниз.

Торговые рекомендации.
Пара может еще немного вырасти, возможно, к 0.6585, но вероятнее всего, ее будут продавать на росте ожидания повышения ставок в Штатах. Позитивные цифры статистики из США подтолкнуть ее вниз к недавнему минимуму 0.6425.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта

КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 19.11.2015 г.

Доллар снижается на частичной фиксации прибыли

Торги в Европе на рынках акций проходят на позитивной ноте. Инвесторы ожидают, что протокол ЕЦБ покажет его стремление к расширению мер, направленных на поддержку экономики еврозоны. В лидерах роста немецкий индекс DAX 30 (+1.29%).
На валютном рынке доллар снижается против основных валют на волне частичной фиксации прибыли. Сильнее всего он снижается против австралийской валюты (-0.88%)

Индекс доллара отражающий динамику американской валюты против основных снижается на 0.24% до 99.42 пункта.

Цены на сырую нефть в среду продолжают расти на фоне снижения в среду запасов нефти в США. BRENT прибавляет 0.63% до 44.42 доллара за баррель. WTI растет на 0.39% до 42.12 доллара за баррель.

Пара EURUSD находится на уровне 1.0688 (+0.26%), GBPUSD - 1.5274 (+0.26%), USDJPY - 123.12 (-0.40%).

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 20.11.2015 г.

Доллар консолидируется на фоне корректировки позиций инвесторами

На мировом валютном рынке по-прежнему отсутствует ярко выраженная динамика. И главной причиной этого остается ожидание результата декабрьского заседания ФРС, решение которого по ставкам будет ключевым событием этого года.

На волне последних событий и в первую очередь октябрьского заседания ФРС и поступающих данных экономической статистики с рынка труда и инфляции инвесторы значительно повысили свои ожидания увеличения ставок, но несмотря на то, что уверенность очень высокая зависимость этого решения от поступающей экономической статистики также значительно сильная. Поэтому рынок просто замер в ожидании заседания ЦБ США, которое состоится в середине следующего месяца, а инвесторы начали корректировать свои позиции частично фиксируя прибыль, что и привело к локальному ослаблению американского доллара. Вероятно, оно будет плавно продолжаться еще какое-то время, скорее всего, до публикации новых данных по безработице в начале декабря.

Желание не рисковать, открывая новые позиции перед заседанием Федрезерва, оказывается сильнее несмотря на позитивные данные статистики. Обнародованные в четверг цифры индекса производственной активности от ФРБ Филадельфии показали сильный ноябрьский рост в 1.9 пункта против падения в октябре на 4.5 пункта. Индекс опережающих индикаторов от Conference Board также прибавил 0.6% в октябре против снижения в сентябре на 0.1%. Но инвесторы не отреагировали на них и продолжили фиксацию прибыли.

Помимо этого, общая тенденция, как ни странно поддержало и британскую валюту несмотря на вышедшие негативные данные по объему розничных продаж в Британии, которые после положительной динамики в 1.7% в ноябре резко упали на 0.6%, а в годовом выражении этот показатель продемонстрировал снижение роста до 3.8% с 6.2% в 2014 году.

Сегодня внимание рынка будет обращено к публикации данных по производственной инфляции в Германии. Предполагается некоторое замедление падения цен в октябре до -0.2% с -0.4% в сентябре. Также несомненно внимание будет привлечено выступлением главы ЕЦБ М. Драги и президента Бундесбанка Вайдмана.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 20.11.15 г.

AUDUSD

Новостной фон:
Пара торгуется с повышением на волне общей слабости доллара перед выходом важных данных по занятости, которые будут опубликованы в начале декабря и будет играть очень важную роль в принятии решения ФРС по ставкам.
Техническая картина:
Цена находится выше средней линии границ полос Боллинджера, выше ЕМА 5 и ЕМА 13. RSI расположен под уровнем перепроданности и движется горизонтально. Стохастики пытаются опять подрасти. MACD расположен выше нулевой линии и указывает на вероятность продолжения движения вверх. Индикаторы не подтверждают друг друга.

Торговые рекомендации.
Покупаем пару при прорыве уровня 0.7200 и закрепления выше него с локальной целью 0.7260, но, если цена так и не сможет вырасти выше него, тогда есть вероятность ее снижения к 0.7150.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта

КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 20.11.2015 г.

Драги опять «обвалил» евро

Торги в Европе на рынках акций проходят разнонаправлено. Публикация слабых данных по производственной инфляции в Германии поддерживает ожидания новых стимулов от ЕЦБ. В лидерах роста немецкий индекс DAX 30 (+0.16%).
На валютном рынке доллар растет против основных валют на фоне выступления президента ЕЦБ М. Драги, который говорит о том, что ЦБ сделает все для стимулирования инфляции.

«Мы задействуем все 7 инструменты, если целевой уровень инфляции окажется под угрозой», - сказал М. Драги. «Нельзя спокойно относиться к низкой базовой инфляции». – добавил он.

Сильнее всего доллар США растет против единой европейской валюты (-0.59%). Доходность немецких 10-летних бундесов падает на 0.87% до 0.476%.

Индекс доллара отражающий динамику американской валюты против основных повышается на 0.39% до 99.46 пункта.

Цены на сырую нефть в пятницу торгуются разнонаправлено. BRENT теряет 0.16% до 44.11 доллара за баррель. WTI растет на 0.06% до 41.75 доллара за баррель.

Пара EURUSD находится на уровне 1.0670 (-0.59%), GBPUSD - 1.5269 (-0.14%), USDJPY - 122.93 (+0.06%).

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 23.11.2015 г.

Доллар чувствует себя уверенно в начале новой недели

Американский доллар продолжает чувствовать себя уверенно на мировых валютных рынках. Это происходит потому, что уверенность инвесторов в том, что ФРС будет повышать ставки на декабрьском заседании за последнее время значительно выросло.

Опубликованные в последнее время данные экономической статистики в США это подтверждают. Фактический перелом в настроениях произошел после выхода коммюнике октябрьского заседания ЦБ, где четко прослеживалась тенденция на продолжение движения в сторону нормализации денежно-кредитной политики. Эти новости радикально изменили настроение рынка, который уже почти перестал верить в то, что в ближайшем обозримом будущем банк пойдет на повышение ставок. Если до этого заседания фьючерсы на ставки показывали их рост в декабре на 38%, то уже после заседания эта вероятность значительно выросла до 76%.

Инвесторов даже не расстроил опубликованный протокол октябрьского заседания, в котором звучали нотки обеспокоенности высоким курсом доллара и присутствовало уже традиционное для нынешнего года желание понаблюдать за обнародованными данным экономической статистики для того чтобы принять судьбоносное решение по ставкам.

Теперь все внимание рынка сосредоточилось на озвучивании в начале декабря свежих данных по безработице в Штатах. Напомним, что последние октябрьские значения оказались самыми сильными в этом году, показав месячный рост в 271 000 после сильного падения в августе и сентябре, при этом коэффициент безработицы упал к верхней границе «полной занятости» 5.0%.
Можно предположить, что, если и ноябрьские цифры окажутся не меньше 200 000 – это будет мощным сигналом для инвесторов и Федрезерва о возможности повышения ставок.

В ноябре вновь, как и во второй половине 2014 года и в начале этого опять значительно выросло расхождение в перспективах денежных политиках между ЕЦБ и ФРС, что значительно ударило по единой валюте, которая испытывает на себе не только возможность расширения стимулов от ЕЦБ, но и сильные негативные тенденции политического характера, связанные с терактами во Франции и сильной вероятностью и продолжения в Европе в целом.

Сегодня внимание рыночных игроков будет обращено к публикации данных индексов деловой активности в производственном секторе (PMI) и секторе услуг в Германии, Франции и еврозоны в целом. Предполагается, что в Германии эти показатели продемонстрируют небольшое снижение, а в еврозоне стагнацию. Из американской статистики интересны будут цифры продаж на вторичном рынке жилой недвижимости, а значения индекса деловой активности в производственном секторе (PMI).

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 23.11.15 г.

EURUSD

Новостной фон:
Пара тестирует уровень поддержки 1.0615 на волне явной слабости евро против доллара США из-за усилившихся перспектив расхождения в монетарных политиках. Если сегодня данные экономической статистики из Германии и еврозоны окажутся слабыми, пара может продолжить снижение.

Техническая картина:
Цена находится ниже линий индикатора Alligator, что указывает на возможность продолжения снижения пары. Индикатор АС расположен ниже нулевой отметки и демонстрирует небольшую приостановку в снижении. АО усиливает снижение. Balance Volume (OBV) указывает на ослабление роста цены.

Торговые рекомендации: Прорыв уровня 1.0615 может привести к локальному падению цен к 1.0500-15.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта

КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 23.11.2015 г.

Хорошие данные из Германии не могут помочь евро

Торги в Европе на рынках акций проходят со снижением. В лидерах падения французский фондовый индекс CAC 40 (-0.94%). Давление на европейские фондовые индексы оказывает вероятность новых терактов в Европе и особенно во Франции.
На валютном рынке доллар растет против основных валют. Сильнее всего доллар США растет против австралийской валюты (-0.91%). Которое вызвано новыми разговорами о вероятном понижении ставок РБА. Доходность немецких 10-летних бундесов растет на 5.65% до 0.507% после выхода сильных данных индексов деловой активности в производственном секторе и секторе услуг Германии

Индекс доллара отражающий динамику американской валюты против основных повышается на 0.39% до 99.46 пункта.

Цены на сырую нефть в понедельник валятся вниз на фоне все тех же беспокойств, что спрос на «черное золото» будет оставаться низким. BRENT теряет 2.09% до 43.73 доллара за баррель. WTI падает на 3.14% до 40.59 доллара за баррель.

Пара EURUSD находится на уровне 1.0636 (-0.08%), GBPUSD - 1.5161 (-0.17%), USDJPY - 123.12 (+0.25%).

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

На форуме трейдеров представлены биржевые онлайн графики на новейшем HTML5 с возможностью отслеживать курсы валют в реальном времени. Котировки транслируются с межбанковской валютной биржи FOREX и MOEX. На странице Вы найдете биржевые графики и курсы доллара, евро, нефти Brent и золота, а также курсы ЦБ РФ и конвертер валют (валютный калькулятор).