Аналитический обзор рынка FOREX от ГК FOREX CLUB | Аналитические обзоры

Обзор от 27 апреля: японское понижение рейтинга и QE «по-китайски»

Несмотря на то, что в азиатскую сессию рынки Новой Зеландии были закрыты, это не помешало нам получить порцию интересных новостей. Во-первых, появились известия о том, что Китай планирует реализацию собственной программы количественного смягчения, что тут же поддержало спрос на китайские фондовые активы. Во-вторых, агентство Fitch понизило рейтинг Японии с «А+» до «А», что надавило на иену, но поддержало Nikkei. В-третьих, стало известно, что Ципрас и Меркель созванивались на тему греческих проблем на выходных. и поговаривают, что завершили переговоры на позитивной ноте. Это дает лучик надежды и поддерживает котировки и евро, и DAX.
Товарно-сырьевые рынки готовились к FOMC США: если Brent вела себя довольно сдержанно, то драгметаллы вновь восстановились к ближайшим уровням сопротивления на слабых данных из США: мы видели 1203,90 долларов за унцию по золоту и 16,40 по серебру. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB

Обзор от 28 апреля: в ожидании «мягкости» FOMC

Несмотря на недостаток экономических отчетов, на валютном рынке явно прослеживался тренд на продажи доллара США, по-видимому, в ожидании заседания FOMC. Даже более слабые, чем предполагалось, данные по ВВП Великобритании, которые в других условиях бы отправили GBP/USD в продолжительное пике, не смогли остановить пару на пути вверх: закрытие произошло выше 1,53. Масло в огонь подлили слабые данные по американскому потребительскому доверию: EUR/USD попыталась протестировать 1,0980, а USD/JPY – 118,70.
Фондовые рынки, по большей части, пребывали в негативе, а вот товарно-сырьевым было чему порадоваться,. Благодаря слабоватым позициям доллара США. Brent делала попытки закрепиться выше 65 долл./барр., но пока безуспешные, а драгметаллы продемонстрировали внушительный рост: мы видели 1213,40 долларов за унцию по золоту и 16,60 по серебру. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB

Обзор от 30 апреля: верить ли в доллар?
В четверг дело было даже не в слабом долларе США, а в переизбытке коротких позиций по определенным валютам. EUR/USD добиралась до 2-месячного максимума 1,1248, а USD/JPY – до месячного минимума118,49. Товарные валюты тоже помотало: AUD/USD скатился к 0,7890 сначала на слабых котировках железной руды, а потом и на слухах о том, что РБА может понизить ставку уже на майском заседании. NZD/USD также попал под давление, так как регулятор во время заседания заявил, что «киви» слишком «дорогой». USD/RUB в течение дня постепенно двигалась вверх.
Фондовые рынки пребывали в распродажах в преддверии мая. Brent добиралась до 4,5-месячного максимума 66,9 долл./барр., а золото – спускалось до 1177,13 долларов за унцию по золоту и 16,47 по серебру. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB

Металлы: когда в товарищах согласия нет, на лад дело трейдера пойдет

В группе металлов в последнее время нет единства. Те, кто привык инвестировать в золото и серебро явно могут испытывать разочарование, поскольку эти драгоценные металлы в последнее время застряли в пределах диапазонов. Но есть им вполне достойная альтернатива: медь и металлы платиновой группы могут продемонстрировать вполне интересную динамику.
В последние 4 месяца котировки меди растут. Но этот рост в большей степени вызван слабостью доллара, а, как известно, в подобной ситуации, активы, в нем номинированные будут добавлять в цене. Но ситуация может вскоре измениться. Несмотря на то, что медь имеет широкий спектр применения, спрос на нее в 2015 году может оставаться недостаточно высоким, что повлечет за собой падение котировок красного металла. Причины очевидны. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB

Обзор за 4-8 мая:рост нефти приостановился
Прогноз на неделю 11 – 15 мая

Прошлую неделю индексы завершили разнонаправлено. Лидером роста стал немецкий DAX 30 (FDAX), добавивший 2,93%. Американский Dow Jones вырос на 1,03%, в то время как NASDAQ не смог восстановить полностью потери и завершил неделю на 0,43% ниже закрытия 1 мая. Долю оптимизма вселили американские данные по рынку труда. Число вновь созданных рабочих мест оказалось немного ниже прогнозов, ниже ожиданий оказался и рост средней почасовой оплаты труда. Последнее усилило ожидания того, что рост инфляции может быть сдержанным, что не позволит ФРС в скором времени перейти в режим ужесточения. Гонконгский HSI попал под давление слухов о том, что китайские брокеры могут ввести более жесткие требования по маржинальному обеспечению, чтобы ограничить развитие пузыря на фондовом рынке. В итоге к завершению недели он подошел с результатом -1,24%. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB

ЗОЛОТО может протестировать 1200

Золото в последнюю неделю удерживается в пределах диапазона 1180,30 – 1200,00, не находя катализаторов, которые позволили бы ему закрепиться выше одного из этих уровней и начать направленное движение. Сегодня актив движется к верхней его границе, пользуясь отсутствием макроэкономической статистики из США. Тем не менее, если принять во внимание тот факт, что на данном этапе после крайне слабых данных по темпам роста американской экономики в 1 квартале (всего +0,2%) рынок уже не ждет начала повышения ставки в июне, золото может пользоваться спросом на фоне слабеющего доллара. Если сегодня представитель ФРС Вильямс в своих комментариях будет недостаточно агрессивен и выскажет сомнения относительно целесообразности начала ужесточения монетарной политики в сентябре, оптимизм быков по золоту может усилиться. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB

Обзор от 12 мая: как же Brent не веселиться!

Во вторник с самого утра представитель ФРС Билл Дадли дал для валют повод сомневаться в повышении ставки даже на сентябрьском заседании. Именно его комментарии помогли EUR/USD добраться до максимума 1,1278, хотя и известия о выплате Грецией обязательств перед МВФ тоже порадовали инвесторов. Дадли еще раз подтвердил рынку, что представители FOMC вряд ли будут спешить с ужесточением в условиях полной неопределенности по поводу дальнейших перспектив мировой экономики. Тем временем, GBP/USD первую половину дня провел в нерешительности перед сильным сопротивлением, однако позитивные данные по промпроизводству подтолкнули пару выше 1,56 до 5-месячного максимума 1,5710.
Фондовые рынки продолжали нести потери в связи с волнением по поводу состояния рынков облигаций, а вот товарно-сырьевые даже продемонстрировали позитивную динамику. Brent к концу дня вернулась выше 67,00 долл./барр. Драгоценные металлы тоже подросли: золото укреплялось до к 1197,19, а серебро уходило к 16,59. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB

ЗОЛОТО не отреагировало на отчет WGC

Сегодня был опубликован очередной отчет от World Gold Council по спросу и предложению золота в 1 квартале 2015 года. По сравнению с 4 кварталом 2014 спрос на желтый металл увеличился на 9,3%. При этом предложение незначительно сократилось (на 0,16%). Такая динамика привела к тому, что чистое предложение желтого металла на рынке сократилось до 9,9 т от 103,5 т кварталом ранее. Падение чистого предложения фиксируется уже второй квартал подряд. Пока существенной реакции на отчет золото не продемонстрировало. Но, если публикуемые сегодня данные по индексу цен производителей и отчет по числу обращений за пособием по безработице в США окажутся хуже ожиданий, отражая снижение ценового давления и рост числа безработных, в очередной раз усилятся ожидания того, что ФРС не станет спешить с началом повышения ставки. К тому же, в последнее время доллар явно демонстрирует недостаточную силу, поскольку, как показывает отчетность, дорогая национальная валюта вредит корпоративному сектору и, следовательно, наносит вред экономике. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB

Обзор от 14 мая: праздник на костях доллара

Отсутствие большей части Европы в связи с праздниками не ограничило валютную динамику, а, вполне возможно, даже простимулировало. Процесс закрытия коротких позиций по евро продолжился и довел EUR/USD до отметки 1,1444. Несомненно, американский отчет по розничным продажам стал сильным ударом для быков по доллару США: до последнего момента инвесторы верили, что резкое падение цен на нефть и уверенный рост занятости заставит население активно тратить. Учитывая, что потребитель отвечает за 75% американской экономики, его поведение является ключевым для общего темпа роста. GBP/USD достигал 1,5814, а USD/JPY спускалась к 118,88.
Фондовые рынки и драгметаллы радостно реагируют на снижение шансов повышения ставки ФРС. Особенно порадовал NASDAQ и Dow. Золото дорастало до 1227,44, а серебро уходило к 17,57. Вот только Brent не радовалась - спускалась до 66,26 долл./барр. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB

Обзор за 11-15 мая: доллар не в почете
Прогноз на неделю 18 – 22 мая

Прошлую неделю фондовые рынки провели, демонстрируя смешанную динамику. В итоге результаты пятидневки оказались совсем не впечатляющими. Американские Dow Jones и NASDAQ укрепились на 0,63% и 0,93%, соответственно. Возобновить рост им помогли слабые данные по розничным продажам, инфляции на уровне производителей и потребительскому доверию, которые смогли убедить рынок в том, что ФРС США точно не станет торопиться с повышением ставки в июне. Немецкий DAX 30 (FDAX) потерял 2,2%. Гонконгский HSI смог восстановиться (+0,27%) в надежде на дополнительные меры стимулирования со стороны НБК после того, как китайские данные отразили продолжающееся охлаждение экономики Поднебесной. Продолжение читайте на сайт ГК FOREX CLUB

Обзор от 18 мая: спектакль окончен, доллар растет

В довольно скупой на новости день финансовые рынки все же нашли причины для высокой волатильности. На валютном рынке доминировала тема коррекции доллара США. Основывалась она на утреннем выступлении одного из представителей ФРС – Чарльз Эванс во время конференции в Стокгольме признал, что не выступает за скорое повышение ставки, однако вполне может себе представить ситуацию, при которой ужесточение монетарной политики возможно даже этим июнем. Инвесторы сосредоточились на второй части его высказывания и начали скупать доллар. В итоге, EUR/USD вернулась к 1,13, GBP/USD – к 1,5650, а USD/JPY – выше 120,00.
Фондовые рынки и драгметаллы, напротив, отыгрывают снижение шансов повышения ставки ФРС. Золото дорастало до 1232,39, а серебро уходило к 17,76. Brent торговалась в районе 66,30 долл./барр. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB

Обзор от 19 мая: «непротокольные страсти»

Спрос на доллар не утихал и во вторник, хотя стоит признать, что свою лепту здесь внесли новости из Европы. Евро обвалился под грузом комментариев представителя совета ЕЦБ Бенуа Кере: он признал, что ставка по депозитам, в теории, может быть еще ниже, а также заявил, что программа количественного смягчения придется кстати в момент летнего спокойствия, чтобы поддержать ликвидность на рынках. Рынок воспринял это как признание готовности европейского регулятора на более агрессивные шаги и отправил EUR/USD к недельному минимуму 1,1159. Для GBP/USD ударом стали опубликованные вчера данные по инфляции, которые указали на более низкие уровни, чем ожидалось: CPI составил -0,1% против прогноза 0,0%. Впервые за последние 55 лет показатель вышел на отрицательную территорию, а пара на этом спустилась к 1,5510.
Фондовые рынки остаются в небольшом позитиве в преддверии протокола заседания FOMC, а вот драгметаллы и энергетика переживает распродажи. Золото скатывалось до 1205,69, а серебро уходило к 16,86. Brent торговалась в районе 63,95 долл./барр. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB

Обзор от 20 мая: американская экономика еще не готова

Финансовые рынки в среду вели себя довольно сдержанно, так как готовились к главному событию недели – публикации протокола прошлого заседания FOMC. Тем не менее, фунт смог немного восстановиться после выхода протокола прошлого заседания Банка Англии, хотя ничего нового текст не содержал, кроме тонкого намека на то, что следующим шагом регулятора явно станет повышение ставки, а уж никак не снижение. Этого стало достаточным, чтобы GBP/USD коснулась 1,5587. Однако опубликованный вечером протокол не произвел на валюту особого впечатления.
А вот американские фондовые индексы взбодрились на понимании, что июньского повышения уже точно не будет. Золото тем временем консолидировалось в районе 1212, а серебро – в районе 17,18. Brent так и не смогла пробиться выше 65 долл./барр. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB

Обзор от 22 мая: спокойствие, только спокойствие

Самым большим движением дня стало резкое укрепление фунта стерлингов на позитивных данных из Великобритании. Розничные продажи побили все прогнозы, подтвердив резкое восстановление потребительского спроса, благодаря стабилизации рынка труда страны. На этой истории GBP/USD смог вернуться выше 1,56 споткнувшись о сильное сопротивление на приближении к области 1,57. Тем временем, данные по деловой активности из еврозоны рисовали противоречивую картину, причем Германия вообще не порадовала, что надавило на EUR/USD и удерживало пару вблизи 1,1135.
Фондовые и сырьевые рынки вели себя сдержанно в отсутствие каких-либо значимых катализаторов. Золото консолидировалось в районе 1206, а серебро – в районе 17,13. Brent подросла в район 66,50 долл./барр. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB

Обзор за 18-22 мая: новые надежды фондового рынка

Фондовые рынки смогли возобновить рост. Большая часть бенчмарок завершила неделю в «зеленом». Основным фактором поддержки для индексов стали очередные подтверждения того, что и ФРС не станет торопиться с повышением ставки, и ЕЦБ может даже расширить программу покупок активов. Но американские индексы и находятся в районе максимумов, что сдерживает их рост. В итоге NASDAQ вырос всего на 0,82%, а Dow Jones завершил неделю практически без изменений. Немецкий DAX 30 (FDAX) укрепился на 3,17%. Гонконгский HSI добавил 1,44% в надежде на дополнительные меры стимулирования со стороны НБК после того, как китайские данные отразили, что сектор обрабатывающей промышленности все еще остается в зоне спада.
Пара USD/RUB по итогам недели продемонстрировала рост на 1,34%, что вполне закономерно, поскольку у рубля нет сейчас оснований для обновления максимумов. EUR/USD неделю завершила с потерями 3,8%, снизившись к уровню 1,1011. Фундаментальных оснований у евро для роста нет. Макроэкономическая статистика публикуется смешанная, проблемы Греции все еще не решены, а ЕЦБ продолжает программу количественного смягчения. Продолжение читайте на сайте ГК FOREX CLUB